מסחר יומי למחייתו - יתרונות, סיכונים וכיצד להצליח

מאז אותו זמן הוחלף טיקר המניות ברשת אלקטרונית מסיבית המסוגלת לנתח ולדווח על נתוני סחר ברחבי העולם. טכנולוגיה זו הובילה לשינויים באופן בו מתפקדת ענף ההשקעות. אחת העמדות היותר ייחודיות בנוף של ימינו היא זו של סוחר היום.

הגדרת מסחר יומי

בהגדרה, מסחר יומי הוא הנוהג הרגיל של קנייה ומכירה של עמדת אבטחה אחת או יותר בתוך יום מסחר יחיד. שום תנוחה, ארוכה או קצרה, אינה מוחזקת בין לילה. סוחרי יום עוסקים לעתים קרובות באלפי מניות, לרוב במינוף, ומחפשים רווחים באחוזים קטנים בכל סחר - לרוב פחות מ- 1 או 2 דולר למניה. הם נוקטים בעמדות על סמך הניתוח של כיוון המחירים הסבירים של המניה במהלך תקופת המסחר.

אסטרטגיות סחר יומיות פופולריות כוללות את הדברים הבאים:

• קרקפת. סוחרי יום רבים מוכרים ברגע שהמסחר הופך לרווחי, לאחר שכיסו עמלות, עלויות ריבית ותקורה. אסטרטגיה זו אפקטיבית כל עוד רוב הענפים הקטנים הם למעשה רווחיים והסוחר ממהר באותה מידה לצמצם הפסדים.
• דוהה. סוחרים רבים מוכרים מניות עם תנועה מהירה כלפי מעלה, בציפייה לכך שמשקיעים אחרים עשויים לנקוט עמדה ארוכה. השילוב של מוכרים קצרים לבין אלה שמרוויחים יוצר חוסר איזון בין קונים ומוכרים, ומניע את המניה כלפי מטה.
• צירים יומיים. בציפייה לכך שמניות רבות נסחרות בטווח יומי, סוחרי יום עשויים לקנות במחיר הנמוך (רמת "תמיכה") ולמכור במחיר הגבוה ("התנגדות"), או להפך, למכור את המניה בהתנגדות ולקנות להחזיר את המיקום לתמיכה.
• מומנטום. סוחרים קונים מניה אם היא מתקדמת כלפי מעלה עם גידול בנפח. הם מוכרים כאשר המחיר נוטה כלפי מטה עם הנפח, בהנחה שכיוון המחיר ממשיך לאחר שהם נוקטים בעמדה ארוכה או קצרה, כך שהם יכולים לסגור את העסקה ברווח.

טכניקות אלה שונות מאלה של סוחר "ארביטראז '", שלעתים קרובות מבצע עסקאות יומיות כדי לנצל חוסר התאמה בין מחיר מניה לנגזר. לדוגמה, סוחר אופציות עשוי לזהות מסחר במניות במחיר של 50 $ למניה, ואילו אופציית רכישה לרכישה של המניה במחיר של 45 $ למניה נמכרת במחיר של 2 $ לכל אופציה. הסוחר היה קונה את האופציה ומאפשרת בעלות על המניה במחיר של 47 $ למניה (2 $ לאופציה פלוס 45 $ למימוש האופציה) והיכולת למכור את המניה במחיר של 50 $, ובכך לנעול רווח של 3 דולר למניה..

אפשרויות בוררות יכולות להתקיים בין מניות לכל שווה ערך במניה (אופציה, אג"ח להמרה, מניה מועדפת להמרה) או בין אופציות שיחה ומכירה לאותה מניה. מכיוון שהם כמעט חסרי סיכון, הזדמנויות ארביטראז 'מזוהות ומנצלות במהירות על ידי סוחרים מקצועיים. סוחר יום כהגדרתו בתקנות אינו מחפש הזדמנויות ארביטראז ', אלא משער על תנועת המחיר המיידית של מלאי על בסיס פרשנות לפסיכולוגיה העומדת בבסיס אותה תנועה..

בשנים האחרונות היו מחשבים אחראיים לחלק גדול מהנפח בשוקי המניות בארצות הברית. בתי מסחר קטנים וסוחרי יום לא יכולים להתחרות בבתי תיווך גדולים, חברות גידור ומשקיעים מוסדיים אחרים שמוציאים מיליוני דולרים על פיתוח אלגוריתמים ממוחשבים כדי לנצל אותם שווקים. בגלל סכומי ההון הגדולים שהושקעו, סוחרים גדולים מתרכזים בבורסות המשמעותיות יותר בהן נסחרים כמויות גדולות של מניות - מניות של חברות קטנות יותר עם מניות מצטיינות מוגבלות אינן עושות עסקאות ברות היות והיעדר נזילות בהיקף. כתוצאה מכך, סוחרי יום וחברות קטנות סוחרים בעיקר בניירות ערך של חברות אלה.

מסחר יומי למחייתו

דילן קולינס, בוגר אוניברסיטת מיאמי בן 25, בילה את שנות לימודיו בקולג 'בכיבוש כישוריו על ידי משחק פוקר מקוון, ולעיתים הרוויח עד 5,000 דולר ללילה בזמן שהיה בכיר במכללה. כיום הוא עובד בחברת סחר בפלורידה, הון סחר של מיליון דולר, שלו ושל החברה. לפי הערכתו, מר קולינס מבלה 50 עד 60 שעות בשבוע על הכנת או סחר במניות משותפות.

"המסחר בסדר", מדווח דילן. "אני באמת נרגש ברוב הימים שבהם אני מגיע למשרד. כל כך התרגשתי והתלהבתי ממה שעשיתי שהייתה שנה לפני שלקחתי יום חופש. בשבילי זו עבודה חלומית. " מר קולינס חכם בבירור כמו גם חסר פחד. באופן קבוע הוא מסתכן באובדן מרבית הערך הנקי שלו בעסקה יחידה, אך בטוח מספיק להאמין שאם יתפס בצד הלא נכון, הוא יוכל להחזיר הכל. הוא מכיר בכך שסחר יומי הוא מלחיץ בצורה קיצונית, והוא אינו מצפה שזו תהיה הקריירה שלו - אלא מקור הכנסה גבוה שיכול בסופו של דבר לאפשר לו להיות יזם מצליח בתחום אחר..

כלים נדרשים לסחר בהצלחה ביום

סחר יומי אינו פעולה בהריון. צריך להרוויח הרבה כסף בכדי להרוויח. סוחרים מנוסים רבים ממליצים להתחיל עם לפחות 100,000 $. כתוצאה מכך, לסוחרים רבים מתחילת היום יש עודף הון שהם מוכנים לסכן, או שהם עובדים כשכירים של חברות סחר גדולות ופרטיות עד שיוכלו לממן את המאמצים האישיים שלהם..

ללא קשר לעמדתך, אלה הכלים שאתה צריך להיות בכדי להצליח.

1. תשתיות

סוחרים מודרניים מסתמכים על שילוב של מחשבים, צגים, נתבים, מודמים ותוכנות ייעודיות כדי להתעדכן בשוק על בסיס 24/7. הם זקוקים לגישה לשירות מסחר ברמה II, המספק הצעות מחיר בזמן אמת של יוצרי שוק בודדים ("ההצעה" וה"נשאל "). גישה ברמה II היא רמת המידע הגבוהה ביותר העומדת לרשות כל מי שאינו חברת NASDAQ ויוצר שוק רשום.

סוחרי יום פעיל צריכים גם להשתמש ברשת תקשורת אלקטרונית (ECN) כדי להימנע מתשלום עמלה למתווך עבור כל סחר. ה- ECN העיקריים הם Instinet, SelectNet ו- NYSE Arca - חברות הן מבוססות עמלות ויש לאשר אותן. בנוסף, סוחרים עוקבים בדרך כלל אחר כמה מכוני חדשות בזמן אמת כדי להתעדכן במידע שעשוי להשפיע על השוק או על עמדותיהם. עלות התשתית, לא כולל פיתוח תוכנה בהתאמה אישית, יכולה לרוץ אלפי דולרים בכל חודש.

חלק מהמשקיעים מבצעים מדי יום סחר, ובוחרים להסתמך על חשבונות תיווך מקוונים שיספקו מידע ויבצעו את עסקיהם במקום ליצור קשרים ברמה II ו- ECN. עם זאת, הם כרוכים בסיכון של מידע מאוחר והם משלמים עלויות נוספות עקב הסתמכותם על המתווך. אם אתה מתכוון להפוך לסוחר במשרה מלאה, גישה מיידית למידע ועלויות עסקה מינימליות יכולות להיות ההבדל בין סחר רווחי להפסד.

2. הון משמעותי

סוחרי יום חייבים להשתמש בחשבונות שוליים אם הם עוסקים במכירה קצרה - מכירת מניות של מניה שאינך בבעלותך בציפייה למחיר. תיאורטית, כשאתה מוכר מניות קצרות, אתה לוקח סיכון בלתי מוגבל מכיוון שאין תקרה לגובה שער המניה יכול לעלות לפני שאתה מכסה את המיקום הקצר. לעומת זאת, לרכישת מניה יש סיכון מוגבל מכיוון שמחיר המניה אינו יכול לרדת מאפס. חשבון מרווח דומה לקו אשראי המובטח במזומן או בערך של מניות בחשבון. המתווך הלווה שאתה מממן - בכפוף לתקנות חוקיות - כדי לרכוש או לשמור על עמדות המניות שלך.

ה- SEC אימץ בשנת 2001 כללים שהצהירו כי כל מי שעוסק ביותר מארבע עסקאות בפרק זמן של חמישה ימים בחשבון שולי היה "סוחר יום דפוס." בניגוד לחשבונות שוליים טיפוסיים המחייבים הפקדה של 2,000 דולר לפתיחה, סוחרי מתווכים הרשומים ב- NASDAQ או NYSE דורשים כי סוחרי יום יחזיקו 25,000 דולר הון עצמי בחשבונותיהם בכל יום בו מתרחש היום מסחר, גם אם לא ביצעו מכירות קצרות. מספר זה הוא גם המינימום למסחר בשוליים, בין אם אתה קונה או מוכר קצר. סוחרים מנוסים רבים ממליצים על לפחות 50,000 עד 100,000 $ על מנת שיהיה להם מספיק כוח לקנות או למכור מניות בטווח המחירים 100 עד 500 $..

אם אתה סוחר 1,000 מניות בכל פעם, אתה יכול לעשות זאת עם מניה אחת עד שלוש, שכן מרווח של 25% מעניק לך כוח קנייה של 200,000 עד 400,000 $ - רכישת מספר גדול של מניות נדרשת כשאתה מרוויח 1% ל -3% לסחר. לדוגמה, אם רכשת 1,000 מניות של מניות הנסחרות במחיר של 20 $, העלות הכוללת תהיה 20,007 $ (20,000 $ למניה ו 7 $ - עמלה). בדוגמה זו תוכל לספק את כל מחיר הרכישה.

נניח כי בהמשך היום מוכרים את המניה תמורת 20.75 דולר למניה. התמורה הכוללת שלך היא 20,743 $ (20,750 $ פחות עמלה של 7 $), והרווח שלך הוא 736 $ (20,743 $ פחות 20,007 $). מכיוון שלא שאלת כסף, הרווח באחוזים מהערך הכולל של המסחר והתשואה במזומן שהושקע בפועל זהים: 3.6% (736 $ חלקי 20,007 $).

אם היית יכול לשכפל ביצועים אלה בכל אחד מ -252 ימי המסחר, התשואה השנתית שלך תהיה כ -907%. בסוף השנה, היו לך יותר מ 185,000 $ לחשבון שלך מההשקעה המקורית של 20,007 $. האפשרות לתשואות גבוהות אלה, על אף שלא צפויים לחזור על תוצאות יומיות כאלה, היא ערעור המסחר ביום.

סוחרי יום פועלים במגוון שווקים שונים - מניות, אופציות, סחורות ומטבעות - שכן הקריטריונים שלהם להשקעה הם תנודתיות של מחיר, ולא ערך. דרישות ההון שונות בכל שוק, אך עקרונות המסחר היומי חלים על כל:

• פתיחת וסגירת עמדות בכל יום, ללא ניירות ערך במשך הלילה
• יזום עסקאות על בסיס ניתוח טכני
• קנייה או מכירה קצרה כנדרש כדי לנצל את תנועת המחירים החזויה

3. ידע

הסוחרים אינם מודאגים לערכם הבסיסי של החברות שאת ניירות הערך שלהן הם סוחרים. כאשר נמדדת תקופת החזקה בדקות, יסודות משפיעים מעט על המחיר. הסוחרים מודאגים מהפסיכולוגיה של השוק - הפחדים והתקוות של בעלי המניות הבודדים בזמן שהם קונים ומוכרים. הם מתמקדים במדדים המייצגים את התחושות הללו, ולא בגורמים כמו יחסי מחיר לרווח, נתח שוק או תחרות.

שמועות, ולא עובדות, מניעות רגשות, אלא אם החדשות אינן צפויות. אולם גם לעיתים קרובות, הסוחרים מפקפקים בשאלה אם חדשות כלשהן יכולות להיות בטוחות באמת, מתוך אמונה ש"פני-פנים "עשויים להתחיל לנקוט בפעולה לפני שתפורסם חדשות תוצאתיות באמת. בקיצור, הפעולה של צעקת "אש" רלוונטית יותר לסוחר מאשר שריפה בפועל.

באמצעות מחשבים ותוכנה, סוחרים מקבלים החלטות על סמך ניתוח טכני, אשר שליטה בהם דורשת שעות לימוד והיכרות עם תנועות מחיר מניות היסטוריות בודדות. על סמך ביצועי שער בעבר ונפחי מניות קשורים, אנליסטים טכניים משתמשים בתרשימים נרחבים כדי לייצג באופן חזותי את תנועת המחירים כמו גם מגמות כמו ממוצעים נעים וכוח יחסי. טכנאים, כולל סוחרי יום, מחפשים ומפרשים דפוסי מחירים של מניות, כמו ראש וכתפיים, דגלים ודגלים, בתרשימים שלהם בכדי להקרין כיוון מחירים לטווח הקצר והבינוני..

סוחרים לא מכינים לעתים קרובות תרשימים בעצמם, אך מסתמכים על שירותי תרשימים מקצועיים שיספקו נתונים וניתוח בזמן אמת באמצעות תוכנות מתוחכמות כמו תרשימי IQ, MotiveWave או OmniTrader. סוחרים מצליחים מפרשים את התוצאות ופועלים על סמך "הרגשתם" של המצב, תוך למידה דרך ניסוי וטעייה.

4. ניסיון

טוני טרנר, מחבר הספר "מדריך למתחילים לסחר יום באינטרנט", אומר, "לימוד סחר יומי בהצלחה יכול לקחת כל עוד זמן לעבור את המכללה ולקבל תואר." בגלל הסיכון הכרוך בכך, יש סוחרים המציעים להתחיל ב"סחר בנייר "- ביצוע רכישות ומכירה דמיוניים באמצעות נתוני שוק בפועל, אך מבלי להסתכן בכסף אמיתי - כדי לזהות הזדמנויות רווח פוטנציאליות וללמוד את המכניקה של השוק. מתווכים רבים מאפשרים לך ליצור חשבון וירטואלי כדי להקל על כך.

מה שסחר בניירות לא יכול להכין אותך הוא הלחץ הפסיכולוגי שיש סכנת כסף משמעותית. אתה יכול לקרוא מאה ספרים על אילוף אריות, אבל לעולם אל תבין באמת איך זה להיות פנים אל פנים עם אחד. לאחר שנזכרו בחוויותיהם המוקדמות, תהו סוחרי יום רבים אשר יבואו ראשונים - לאבד את כספם או למצוא הצלחה. למרבה המזל, רבים למדו שיש דרכים קלות יותר להתפרנס ולא לסחור עוד.

5. משמעת

לדברי רוברט דיל, מחבר הספר "סוחר היום האלקטרוני האסטרטגי", "סוחרי יום רבים מכורים לפעולה והכרת כסף אינה קשורה לסיבה האמיתית שלהם למסחר. אנשים אלה אינם סוחרים, הם מהמרים. מכורים לפעולה מפסידים פעמים רבות ככל שצריך רק כדי שהאדרנלין מנצח פעם אחת. " למעשה, הקשר בין מסחר יומי להימורים כה חזק, עד שלמהמרים אנונימיים יש כלל כללי כי על החברים להחזיק במניה לפחות 18 חודשים - אם ישקיעו במניות בכלל.

אמנם המשמעת חשובה בעת קבלת ההחלטה לקחת רווח או הפסד, אך אחד הדברים הקשים ביותר לסוחר יום הוא להימנע מביצוע עסקאות אלא אם התנאים צודקים. עם זאת, ג'ון קוריסקו, סוחר ומארח רדיו המסחר ב Day, אומר: "אתה צריך לפתח מערכת של כללים נוקשים שמוציאים את הרגש ממסחר."

קיום תוכנית והתמדה בה הוא קריטי למסחר יומי רווחי. כמה כללים בהם משתמשים הסוחרים כוללים ביצוע הזמנת הפסד באותו זמן בו מתבצעת הסחר כדי להגביל כל הפסד לאחוז קבוע של השקעה, סגירת עמדה כאשר אירוע צפוי לא קורה, ללא קשר לרווח או הפסד, ולעולם שמירה על עמדה לילה, בשום פנים ואופן.

6. התחייבות לזמן

סוחרי יום יכולים להשקיע בקלות 60 עד 70 שעות בשבוע במסחר או בהכנות לסחר. הם כמובן צריכים להתמקד באופן אינטנסיבי בשוק בשעות הפתוחות כדי לזהות הזדמנויות לטווח הקצר לרווח.

עם זאת, בנוסף עליהם להתעדכן בסיפורי חדשות מתמשכים, כולל דוחות והערכות רווחים, אירועי רגולציה ואירועים אחרים שיכולים להשפיע על עמדותיהם. סוחרים רבים מבלים את לילותיהם בהכנות למפגשי המסחר של יום המחרת, ומזהים הזדמנויות אפשריות בהן יוכלו להרוויח. לבסוף, סוחרי יום רשאים לסחור בשווקים בינלאומיים הפתוחים בארה"ב בערב ובלילה.

היתרונות של מסחר יומי

בנוסף לרווחים שעשויים להיות עצומים, לסחר יומי יש יתרונות רבים עבור אותם אנשים נדירים שיכולים לנהל את רגשותיהם ולעמוד בלחצים המובנים:

1. עצמאות. סוחרי יום רבים הם עצמאים, עובדים בעצמם ואינם יכולים לענות על איש. הם יזמים אמיתיים החיים לפי דעתם, ובתקווה, קוצרים את היתרונות מההחלטות שלהם.
2. אופוריה. ישנם מעט אירועים שיכולים להתאים לשיא הרגשי שמגיע עם רווח עצום שמרוויח אך ורק על ידי מאמציו של אדם יחיד.
3. סטטוס. סוחרי יום תופסים מעמד כמעט מיתי ביישובים מסוימים, בדומה במובנים רבים ל"תותחי המהיר "האגדיים של המערב הישן - אנשים מבחוץ איקוניים החיים לפי חוקים משלהם ועושים דרכם שלהם.

סיכוני מסחר יומי

למרות היתרונות, על סוחרי יום לנהל מספר סיכונים פיננסיים ופסיכולוגיים:

1. אובדן הון. גם אם רוב המסחר הוא רווחי, יש לשלם עלויות ניכרות מלפנים כמו חומרה, תוכנה ושירותי חדשות ראשוניים לפני שניתן להתחיל לסחור. כמו כן, יש לשמור על הוצאות שוטפות כגון דמי ECN (או עמלות אם הסוחר אינו משתמש ב- ECN), ריביות, דמי חדשות בזמן אמת, ניתוח פיננסי וחבילות תרשימים וחיובי תקשורת..
2. תנועת שוק. מייקל סינסייר, סוחר יום וסופר "התחל לסחור היום", טוען שקשה להרוויח כסף כאשר השוק נע פחות ממאה נקודות לשני הכיוונים מהיום הקודם. על פי MoneyBeat, 2013 הייתה אחת השנים הפחות תנודתיות של S&P 500 והעבירה בממוצע 0.55%, מתחת לממוצע שלה לאחר 1928 של 0.76%. יותר מדי סוחרים רודפים מעט מדי הזדמנויות, כלומר רק אלה המהירים מספיק להכיר הזדמנות ולפעול עשויים להרוויח כסף. איחור במסחר יכול להפוך רווח פוטנציאלי להפסד.
3. התמכרות פסיכולוגית. לדברי אד לוני, מנכ"ל המועצה להימורים כפייתיים בניו ג'רזי, המסחר ביום הוא "כמו קראק קוקאין - זה הרבה יותר ממכר מאשר הימורים מסוגים אחרים." יש פסיכולוגים המציעים כי המהמרים וסוחרי היום דומים בכך שהם נוטים להיות תחרותיים ובעלי אינטליגנציה מעל הממוצע.

מילה אחרונה

בעוד שהאפשרות להתעשר תוך זמן קצר היא שמושכת אנשים למסחר יומיומי, העובדה המצערת היא שכישלון, אובדן כלכלי ודיכאון הם התוצאות הסבירות יותר. לדברי סוחר היום והסופר ג'יימס אלטוצ'ר, שטוען שעסק בסכום של עד 40 עד 50 מיליון דולר ליום בשיאו, "זו העבודה הגרועה ביותר בעולם ביום רע. הייתי עושה סחר, זה יעבור נגדי, ואז רציתי שהלב שלי יפסיק כדי שדמי יפסיק לדפוק בקול רם כל כך. מסחר יומי שולף ממך הכל. " אלטוצ'ר ממשיך ואומר, "רק כ -5% מהסוחרים הקמעונאיים מרוויחים כסף כסוחרי יום במשרה מלאה. ההסתברות להצלחה היא דקה. "

אלטשולר טוען שהוא מכיר אלף סוחרי יום, ורק שניים שלא יפשטו רגל. אזהרה מופרזת.

האם אתה מעוניין לסחור ביום למרות הסיכונים?